垃圾發電行業的并購潮即將來臨
更新時間:2014-07-23 18:04
來源: 圣達翰中國
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(1)就國內垃圾焚燒發電市場而言:目前國內垃圾焚燒發電市場已經非;鸨,但民營企業這兩年融資困難,并且新的排放標準7月1日已經出臺,排放標準非常嚴格直逼歐盟標準,很多民營企業將被迫賣掉現有項目或是進行項目改造,重新找政府協商垃圾處理費,垃圾發電行業的并購潮即將來臨。同時因中國地產行業進入秋天,大量地產大亨也將進入垃圾發電行業。據了解,碧桂園集團已經進入了這個行業。垃圾發電未來3年內預計將是地產大亨以及一些環保上市公司簽約較多的項目,而國企將是不斷的并購部分民營企業。就目前垃圾發電市場的火爆情況來看,預計不到8年的時間,中國垃圾發電市場將被瓜分完畢,大國企完成并購后以及一些上市環保企業最終將走出國門,走向全球。
(2)就國內垃圾發電項目運作模式而言:目前國內環保公司項目運作模式也在慢慢改變。例如永清環保的合同環境服務模式【集中打包處理一個城市的所有環境問題,例如垃圾處理產業鏈條(垃圾清掃、收集、中轉、焚燒、填埋)、污水處理、自來水工程、土壤修復、煙氣治理、污泥處理、餐廚垃圾處理等】,已經在江西新余市以及湖南懷化市開始實施,并且永清環保今年聯合了環保部向全國推廣合同環境服務模式,而目前國內只有永清環保擁有這個模式。桑德環境的城鄉環衛一體化采購項目,開始布局垃圾處理產業鏈條前段,已經在河北省寧晉縣以及遼寧省營口市開始實施,并且桑德環境也在進入土壤修復行業。南海發展的南海模式,垃圾中轉站+垃圾發電+市政污水處理+自來水工程+燃氣工程。
(3)針對垃圾焚燒發電技術而言:在以前的循環流化床、機械爐排爐、回轉爐窯的基礎上(其中爐排爐為最常用爐型),今年美國能色能源發展有限公司又推出了一個等離子體氣化技術,此項技術對比循環流化床、機械爐排爐、回轉爐窯等技術有以下幾個優點:二噁英排放量低于0.004,遠遠低于歐盟標準0.1納克,市民容易接受,環評易于通過;爐渣以及飛灰用來制作玻璃粉(一種泡沫玻璃以及耐火材料的原材料),完全達到零填埋,并且爐渣和飛灰制成的玻璃粉可以賣錢,利潤是垃圾處理費以及上網電費的2.5倍;投資成本高,單位噸投資成本約為110萬元/噸,GDP拉動較高,屬于大型政績工程,政府易于接受;投資回收期比垃圾發電短,一般只需5年,政府放心。
(4)就垃圾焚燒發電項目審批流程而言:較以前略微容易,不少省市已經將項目路條批復權利下放到市,省發改委以及電力部門只保留核準事宜。例如安徽省已明確發文,項目路條由市級人民政府批復,待項目所有手續齊備的情況下,省發改委等部門需于12個工作日內予以核準,同時項目承辦手續較以前(如圖)多了《社會風險評價》這一項,一般由省工程評審中心負責,費用約為10-15萬元人民幣。
(5)就垃圾焚燒發電項目邊界條件而言:目前主要有垃圾處理技術選擇,決定投資成本;垃圾處理費定價,目前國內一、二線城市垃圾處理費約為160元/噸,三、四線城市垃圾處理費約為70元/噸,部分公司為拿項目垃圾處理費無下限降低到30-50元/噸,待項目建成后再向政府申請增加的游戲;BOT/BOO年限,國內BOT一般是30年,BOO一般約定為40年;排放標準,目前一般選擇為18485-2014新標準或歐標;項目選址或征地以及廠址三通一平工作,以前征地以及三通一平工作由政府承擔,最近兩年政府比較窮,公司為了加快推進項目,一般有公司給予政府貸款,政府支付利息分期償還方式操作。然而由公司自行承擔征地費用以及負責場地平整工作現象越來越普遍;選址要求,場地平整土方量小,施工容易,三通,電力上網距離;部分公司還承諾為政府免費建設一定數量垃圾處理設施,建成后交由政府使用,同時政府作為回報將BOT 項目改變為BOO 項目,或增加企業BOT特許經營年限;電力接入系統建設,一般由電網公司負責建設,企業負責電力接入系統設計,組織電力接入系統評審工作。
(6)就國外垃圾焚燒發電項目市場而言,目前國內已經大約有20家企業已經開始摸索海外項目市場情況、運作模式、風險因素、人才儲備,目前均處于準備階段。同時一些大型央企或是國企經貿型企業也開始向海外進軍垃圾發電項目,例如中鋼、中化、中航技、重慶五礦、中國天辰、首創集團等。然而部分海外市場,暫時還不成熟,例如居民垃圾處理費收取體系還未建立(中國與自來水價捆綁收取)、政治不穩定、財政支付能力有限、工業基礎落后(導致項目建設成本、運行成本過于高昂)等。另外部分企業因為融資問題,海外項目遲遲不能啟動。單個企業獨自前往海外做BOO/BOT項目,風險較高,建議聯合央企、國企經貿公司、工程公司、海外合作伙伴,組成聯合體模式,抱團開發。
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